的365 Copilot产品和Adobe的Firefly产品为代表◈✿ღღ，多个AI应用正式开启收费◈✿ღღ，标志着AI应用进入商业化落地阶段◈✿ღღ。AI应用商业化进程启动一年后◈✿ღღ，越来越多的迹象表明◈✿ღღ，

　　最直观的表现是◈✿ღღ，今年以来◈✿ღღ，在美股市场上◈✿ღღ，多个软件公司“悄悄努力然后惊艳了所有人”◈✿ღღ，颠覆了二级市场只有AI算力等“铲子股”狂飙的印象◈✿ღღ。

　　其中AppLovin的表现甚至超过了AI芯片龙头英伟达◈✿ღღ，该股年初至今的累计涨幅超六倍◈✿ღღ，远超同期不到两倍的涨幅◈✿ღღ。另有Palantir◈✿ღღ、泰尼特保健的股价成功翻倍◈✿ღღ。

　　三季度以来◈✿ღღ，Tempus◈✿ღღ、Shopify◈✿ღღ、多邻国◈✿ღღ、Twilio等软件平台类公司继续追赶◈✿ღღ，涨幅均超30%◈✿ღღ。

　　上述表现亮眼的软件公司都是产品AI化的急先锋◈✿ღღ，涉及营销◈✿ღღ、电商TIKTOK黄版破解◈✿ღღ、医疗◈✿ღღ、通信等多个细分领域◈✿ღღ。站在当下◈✿ღღ，我们如何看待AI+垂类应用/工具类公司？

　　AI需求旺盛并非空谈◈✿ღღ。聚焦到产品端◈✿ღღ，多个AI应用的用户数据一直保持良好增长态势◈✿ღღ。据国金证券研报◈✿ღღ，从AI应用的日活跃度数据看TIKTOK黄版破解◈✿ღღ，ChatGPT推出的Search功能助力其活跃度再创新高◈✿ღღ，周均环比增长11%◈✿ღღ，AI搜索新锐Perplexity的活跃度也在持续增长◈✿ღღ，说明AI搜索市场仍在快速发展期◈✿ღღ。

　　据AI产品网站榜◈✿ღღ，的Copilot今年10月的访问量环比大幅上涨◈✿ღღ，涨幅高达87%◈✿ღღ。国内AI应用中◈✿ღღ，豆包和kimi访问量稳定上涨◈✿ღღ，每个月环比20%左右增长◈✿ღღ；360 AI搜索持续半年保持增长◈✿ღღ，10月访问量达2.87亿◈✿ღღ。另外◈✿ღღ，凭借出海爆款“海螺”k8凯发(china)天生赢家·一触即发◈✿ღღ，MiniMax海外版应用的10月访问量较上月暴涨2773%◈✿ღღ；Pika的AI捏捏视频工具出圈◈✿ღღ，让Pika在10月的月访问量环比增长788%◈✿ღღ，增幅仅次于MiniMax◈✿ღღ。

　　与此同时◈✿ღღ，多家垂类软件供应商在三季度进一步释放积极信号——印证应用侧同样大大受惠于AIk8凯发(china)天生赢家·一触即发◈✿ღღ，产品需求能够转化为实打实的业绩k8凯发(china)天生赢家·一触即发◈✿ღღ。AppLovin◈✿ღღ、Palantir等公司均将AI视作新的增长引擎◈✿ღღ。据《科创板日报》梳理◈✿ღღ，2024年三季度◈✿ღღ：

　　AppLovin的收入为11.98亿美元◈✿ღღ，同比增长39%◈✿ღღ；净利润4.34亿美元科学新知◈✿ღღ。◈✿ღღ，同比猛增300%◈✿ღღ。其软件平台收入同比大增66%◈✿ღღ，该软件平台的调整后利润率为78%◈✿ღღ。AppLovin将其成功归功于其在AppDiscovery平台上使用的AXON 2.0 AI驱动技术◈✿ღღ，该工具性能提高让广告商支出增加k8凯发(china)天生赢家·一触即发◈✿ღღ。

　　Palantir的收入为7.26亿美元◈✿ღღ，超越彭博一致预期（7.04亿美元）◈✿ღღ；净利润为1.44亿美元◈✿ღღ，大幅超越彭博一致预期（1.05亿美元）◈✿ღღ。Palantir同时上调全年增长指引◈✿ღღ。该公司表示AI平台（AIP）显著推动了Palantir的业务增长TIKTOK黄版破解k8·凯发◈✿ღღ，◈✿ღღ，尤其是在美国商业市场TIKTOK黄版破解◈✿ღღ。（小K注◈✿ღღ：AIP平台是Palantir将AI大模型与自身软件结合推出的数据分析工具）

　　Q3 Azure云服务收入同比增长33%◈✿ღღ，超出预期◈✿ღღ。其中◈✿ღღ，AI为Azure的33%增速贡献了12个百分点◈✿ღღ，高于前一个季度的11个百分点◈✿ღღ。

　　天风证券表示◈✿ღღ，以Palantir为代表的AI应用软件公司财报超预期◈✿ღღ，显示AI商业化正在逐步落地◈✿ღღ，AI相关需求依然强劲◈✿ღღ。

　　德邦证券最新研报表示◈✿ღღ，国内AI应用2024Q3业绩迎来拐点◈✿ღღ，AI新品频出有望提高业绩贡献度◈✿ღღ。选取金山办公◈✿ღღ、科大讯飞◈✿ღღ、同花顺等9家A股AI应用标的◈✿ღღ，从2024Q3最新季报来看◈✿ღღ，合计实现营收89.54亿元TIKTOK黄版破解◈✿ღღ，同比增长11%◈✿ღღ，增速环比提升3.16pct◈✿ღღ；合计实现归母净利润6.93亿元◈✿ღღ，同比下降3.32%◈✿ღღ，而2024Q2同比增速下滑36.32%◈✿ღღ，Q3增速环比大幅提升33.01pct◈✿ღღ。

　　高盛提示TIKTOK黄版破解◈✿ღღ，未来需关注试图通过AI技术产生新增收入的公司k8凯发(china)天生赢家·一触即发◈✿ღღ，主要是软件和IT服务企业◈✿ღღ。该机构日前发布报告表示◈✿ღღ，在下一轮人工智能投资中TIKTOK黄版破解◈✿ღღ，投资者不要仅着眼于和其他AI基础设施公司这种显而易见的选择◈✿ღღ，也应该选择一系列旨在构建AI应用的平台◈✿ღღ。微软◈✿ღღ、DataDog◈✿ღღ、资料库管理系统MongoDB◈✿ღღ、软件公司Elastic和Snowflake推出AI能集成应用程序◈✿ღღ，是定位最佳的“平台股”k8凯发(china)天生赢家·一触即发◈✿ღღ。

　　不过◈✿ღღ，同时指出◈✿ღღ，目前AI应用的商业化进展并不如预期理想凯发·K8国际-(中国)首页登录◈✿ღღ。◈✿ღღ。通过IT支出调查发现◈✿ღღ，尽管2024年企业在AI技术上的投入有所上升◈✿ღღ，但预计明年仅有3%的IT预算会用于生成式AI技术的开发与应用◈✿ღღ。这意味着◈✿ღღ，AI驱动的收入增长在短期内难以实现◈✿ღღ，投资者仍需耐心等待AI技术的进一步发展◈✿ღღ。